文/記者鐘磬如 圖/記者熊波

　　支付寶、餘額寶、網(wǎng)購……這些都是網(wǎng)際網(wǎng)路金融的常見模式。網(wǎng)際網(wǎng)路金融作為傳統(tǒng)金融和網(wǎng)際網(wǎng)路的結(jié)合，有著獨(dú)特的經(jīng)營模式和價(jià)值創(chuàng)造方式，隨著資訊化發(fā)展，逐步滲透到人們的生活中。昨天，武漢“名家論壇”將目光投射到備受關(guān)注的金融新領(lǐng)域，邀請到《第一財(cái)經(jīng)日報(bào)》副總編輯岳富濤帶來一場名為“網(wǎng)際網(wǎng)路金融”的講座。

　　《第一財(cái)經(jīng)日報(bào)》副總編輯岳富濤眼裏的“網(wǎng)際網(wǎng)路金融”

　　“金融本質(zhì)上是簡單的工具，但目前的金融機(jī)構(gòu)、金融體系的發(fā)展脫離了本源，甚至開始自我生長，帶來了很多負(fù)面效益。網(wǎng)際網(wǎng)路在各個(gè)領(lǐng)域競爭力都很強(qiáng)，現(xiàn)在攻到了堡壘——金融領(lǐng)域。”岳富濤把這場講座定義為“回歸本源”。

　　金融領(lǐng)域有一些産生價(jià)值較少的仲介機(jī)構(gòu)，例如銀行，中國的銀行共有107萬億存款。根據(jù)銀行年報(bào)中數(shù)據(jù)顯示，貸款和存款利息的“息差”在2.5%到3%之間的，銀行從中大概賺取2.5萬億到3萬億，這部分錢佔(zhàn)據(jù)了銀行80%以上的利潤。

　　“實(shí)體經(jīng)濟(jì)賺錢比較艱難，大家賺點(diǎn)工資也不容易。網(wǎng)際網(wǎng)路金融可以把銀行不合理的利潤擠出來。這部分利潤一部分被網(wǎng)際網(wǎng)路金融機(jī)構(gòu)賺了，更大的一部分到了每個(gè)普通人的口袋裏。”岳富濤説。

　　“餘額寶是網(wǎng)際網(wǎng)路金融領(lǐng)域的明星。從去年8月開始運(yùn)作，在不到一年時(shí)間，現(xiàn)在積累的金額突破了4000億。”餘額寶的運(yùn)作方式很簡單：通過網(wǎng)際網(wǎng)路的方式把大量散戶的資金收集起來，吸收到餘額寶賬戶，通過貨幣基金參與銀行市場投資的一種方式。

　　“餘額寶對應(yīng)的貨幣基金90%以上的資産投資了銀行的協(xié)議存款，相對來説是比較安全的。”岳富濤説，今年春節(jié)前有一個(gè)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，餘額寶的每人平均餘額為4307元，也就是説有幾千萬人在裏面存錢。同樣帶著4307元存入銀行活期存款，銀行僅僅給出0.35%的利率。“當(dāng)餘額寶帶著幾千萬人的資金站在銀行面前時(shí)，儼然是一個(gè)高富帥。尤其在過年前，銀行給餘額寶的利率超出了7%，餘額寶再返還高額利息給散戶們。這就是它帶給大家的福利。”

　　“餘額寶是一種貨幣基金的投資，同樣存在風(fēng)險(xiǎn)，只是風(fēng)險(xiǎn)相對小一些，而且也不是保本保息的。”

　　除了大多數(shù)人常用的餘額寶、支付寶等産品，網(wǎng)際網(wǎng)路金融還有P2P借貸、眾籌、門戶、資訊化銀行、大數(shù)據(jù)金融等多個(gè)種類。

　　岳富濤舉例説，上海青浦區(qū)有很多水産養(yǎng)殖戶，水産養(yǎng)殖的特點(diǎn)是前期投入大，水産收成時(shí)才有一次性的收入，飼料商常賒飼料給養(yǎng)殖戶，只要有上海戶籍的飼料商可將房産二次抵押，向P2P公司借錢，憑著這個(gè)小市場，這家P2P公司的規(guī)模也有幾個(gè)億。

　　至於“眾籌”，主要集中在文化行業(yè)。國産知識性脫口秀類欄目《羅輯思維》的創(chuàng)始人羅振宇有著強(qiáng)大的粉絲隊(duì)伍，他曾在網(wǎng)路上向粉絲發(fā)出“籌資號召”，許多粉絲給他匯錢，幾天之類匯款達(dá)到800萬。他靠著粉絲的“包養(yǎng)”，製作包括微信語音、視頻、線下讀書會等各式文化互動活動，打造出了網(wǎng)際網(wǎng)路的知識型社群。“羅振宇沒有給粉絲任何經(jīng)濟(jì)承諾，主要靠雙方達(dá)成信任契約，他給予粉絲精神産品上的回報(bào)。這種眾籌方式完全拋開了金融機(jī)構(gòu)的參與。”

　　另一種網(wǎng)際網(wǎng)路金融的種類為“門戶”。開發(fā)“微信”的騰訊公司最近收購了大眾點(diǎn)評網(wǎng)的25%股份和京東15%的股份，條件是將“騰訊拍拍”、“QQ商城”和部分“易訊網(wǎng)”3個(gè)電商和2.14億美元交給京東。岳富濤分析，“事實(shí)上這些都只是贈品，在手機(jī)微信入口‘我的銀行卡’中已經(jīng)有‘大眾點(diǎn)評網(wǎng)’的小方框了，京東上市後，15%的股份值20多億美元，減掉3個(gè)電商平臺和2.14億美元，剩下14億美元，一個(gè)微信入口值14億美元，這才是京東真正想要的。”

　　對話

　　未來網(wǎng)路貨幣

　　也許會取代實(shí)體貨幣

　　記者：比特幣這樣的網(wǎng)際網(wǎng)路金融貨幣引來了眾多投資者，您怎麼看這些虛擬貨幣？

　　岳富濤：P2P借貸、眾籌、比特幣不僅是技術(shù)，它們把普通人拉到了和銀行平等的地位，網(wǎng)際網(wǎng)路的核心是人。人是有精神需求的，也許有一天，人花在精神需求上的錢會超過花在物質(zhì)需求上的，事實(shí)證明，騰訊、網(wǎng)易這類公司靠遊戲賺了不少錢。發(fā)揮一下想像，網(wǎng)際網(wǎng)路貨幣有可能會取代傳統(tǒng)現(xiàn)實(shí)貨幣，特別是當(dāng)人們不需要實(shí)體貨幣結(jié)算時(shí)。

　　記者：網(wǎng)際網(wǎng)路金融的商機(jī)有多大？

　　岳富濤：非常大。如發(fā)展手機(jī)錢包這樣的移動支付功能，給用戶提供結(jié)合智慧標(biāo)簽、二維碼等技術(shù)的移動應(yīng)用，允許實(shí)體商店直接接受手機(jī)付款，顧客的支付體驗(yàn)將大為改善，傳統(tǒng)收款終端的成本也可節(jié)省。目前移動支付的關(guān)注主要還局限在商店、餐館等固定場所，未來它還可以與會員卡、里程卡、公交卡、消費(fèi)卡等全面結(jié)合，具有更加廣闊的發(fā)展前景。

　　還有一些網(wǎng)上金融超市，可以線上售賣基金、保險(xiǎn)、股票、債券等産品。我自己就曾在網(wǎng)上買過意外險(xiǎn)，性價(jià)比相當(dāng)不錯(cuò)。

　　下周預(yù)告

　　講座題目：智慧城市漫談

　　主講人：何炎祥(電腦博士、教授、博導(dǎo)。前武漢大學(xué)電腦學(xué)院院長，軟體工程國家重點(diǎn)實(shí)驗(yàn)室教授、主任，國家級教學(xué)名師。主要研究方向?yàn)榉謥褋K行處理、可信軟體、軟體工程等)

　　講座時(shí)間：下週六(3月29日)下午兩點(diǎn)半至四點(diǎn)半

　　講座地點(diǎn)：武漢圖書館二樓報(bào)告廳

　　互動

　　集資風(fēng)險(xiǎn)高

　　投入需謹(jǐn)慎

　　一位聽眾對於民間集資風(fēng)險(xiǎn)有所不解。他説，如今高回報(bào)率的集資挺多的，收益率超過10%，但不知集資風(fēng)險(xiǎn)有多大？國家對此是否有監(jiān)管？岳富濤説，國家對高利貸是有監(jiān)管的，若貸款利率是銀行同期利率的4倍，則符合高利貸標(biāo)準(zhǔn)，低於此利率的投資行為，由投資者自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。“我建議大家在投資時(shí)多考慮一下項(xiàng)目的收益率，集資風(fēng)險(xiǎn)高，投入需要謹(jǐn)慎。股市的投資風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)很大了，90%以上的人虧損。集資的風(fēng)險(xiǎn)比炒股還大，有可能血本無歸。”