針對南北車多位高管及家屬曾在重組公告披露前買賣兩家公司股票的情況，南北車均發(fā)佈公告稱，純屬個人投資行為，與本次重組不存在關(guān)聯(lián)關(guān)係。

　　一份南北車合併預案中的自查報告“曝光”了南北車多位高管及家屬曾在重組公告披露前買賣兩家公司的股票。但這份近半個月前發(fā)佈的公告一開始並未引起外界關(guān)注，直到最近有南北車內(nèi)部人士向媒體爆料稱，目前公司正在接受證監(jiān)會的問詢，原因恰恰是部分高管在重組前六個月內(nèi)有買賣公司股票的行為，涉嫌內(nèi)幕交易。直到記者發(fā)稿時，證監(jiān)會官方並未對此進行任何回應。

　　自查報告

　　南車北車多位高管涉嫌“內(nèi)幕交易”

　　按照自查報告，中國南車與中國北車相關(guān)高管、員工及家屬，在10月27日南北車停牌前的半年內(nèi)，即當年4月26日至10月26日之間，都有買賣各自公司或?qū)Ψ焦竟善钡慕灰子涗洝?/p>

　　中國南車有多位高管及家屬買賣南車和北車的股票，包括中國南車企業(yè)文化部部長及其子女、中國南車企業(yè)文化部副部長及配偶、中國南車財務(wù)部會計師、中國南車海外部部長、中國南車辦公室副主任等。

　　中國北車也有多位高管、員工及家屬買賣南北車雙方的股票，包括中國北車董事長、中國北車總裁及配偶、中國北車副總裁的配偶、中國北車副總裁兼財務(wù)總監(jiān)及配偶和子女、中國北車董事會秘書、中國北車監(jiān)事兼審計部部長、中國北車財務(wù)部副部長的配偶、中國北車勞資部部長及配偶、中國北車辦公室主任、中國北車辦公廳副主任、中國北車法律事務(wù)部業(yè)務(wù)主任、中國北車董事會辦公室業(yè)務(wù)主任、中國北車資本運營部部長等。

　　這些高管中，最受媒體質(zhì)疑的是中國北車董事長崔殿國，在自查期間，累計買入中國南車股票15000股，買入均價5.14元；賣出50000股，賣出均價為5.96元。有媒體從買入和賣出價倒推，其買入與賣出部分股票的時機分別在7月28日之後和10月22日之後，這兩個日子恰恰是國資委正式?jīng)Q定對南北車進行合併重組，以及南北車雙方正式停牌前兩天。

　　個人解釋

　　買賣兩家公司股票依賴公開資訊

　　不過，對於買賣公司股票的行為，上述人士均表示，停牌前對合併相關(guān)資訊沒有任何了解，從未知悉或探知任何有關(guān)本次合併事宜的內(nèi)幕資訊，其買賣兩家公司股票的行為，均是根據(jù)公開資訊做出的分析和判斷。

　　崔殿國在自查報告中解釋稱，在中國南車2014年10月27日停牌日前，本人雖參與本次合併的相關(guān)工作，但本人于核查期間買賣中國南車股票的行為，係本人依賴於中國南車已公開披露的資訊並基於本人自身對中國南車股票投資價值的分析和判斷進行的，本人不存在利用內(nèi)幕資訊進行股票交易的情形。

　　高志作為中國北車的副總裁兼財務(wù)總監(jiān)，他解釋稱，“在中國南車2014年10月27日停牌日前，對本次合併相關(guān)資訊沒有任何了解，從未知悉或探知任何有關(guān)本次合併事宜的內(nèi)幕資訊，核查期間買賣中國南車股票的行為，係依賴於中國南車已公開披露的資訊並基於本人自身對中國南車股票投資價值的分析和判斷進行的，不存在利用內(nèi)幕資訊進行股票交易的情形。”

　　公司回應

　　董事長炒股與重組無關(guān)

　　針對上述情況，中國南車昨天發(fā)佈了臨時公告稱， 根據(jù)核查情況及相關(guān)人員出具的説明及承諾，公司董監(jiān)高並未在核查期間買賣本公司及/或中國北車股票；在核查期間買賣本公司及/或中國北車股票的本公司其他相關(guān)人員在公司和中國北車于2014年10月27日停牌前，對本次重組的相關(guān)資訊沒有了解，從未知悉或探知有關(guān)本次重組事宜的內(nèi)幕資訊，其股票買賣行為係該等人員依據(jù)其對證券市場、行業(yè)的判斷和對本公司及/或中國北車股票投資價值的判斷而為，純屬個人投資行為，與本次重組不存在關(guān)聯(lián)關(guān)係。

　　中國北車也發(fā)佈類似澄清公告稱，在涉及買賣本公司及/或中國南車股票的本公司相關(guān)人員中，有八人為本公司的董事或高級管理人員或該等人員的近親屬，除此之外的其他每人平均非董事或者高級管理人員。以上人員買賣兩公司股票，與重組無關(guān)。

　　中國北車進一步解釋稱，公司董事長崔殿國雖參與了本次重組事項的相關(guān)工作，但是其在知悉本次重組相關(guān)資訊之後即不再有買入行為，其買賣中國南車股票的行為係其根據(jù)中國南車已公開披露的資訊並基於其自身對中國南車股票投資價值的分析和判斷進行的，與本次重組事項不存在關(guān)聯(lián)關(guān)係。

　　專家觀點

　　類似高管套利行為存在瑕疵

　　內(nèi)幕交易指的是內(nèi)幕人員和以不正當手段獲取內(nèi)幕資訊的其他人員違反法律、法規(guī)的規(guī)定，洩露內(nèi)幕資訊，根據(jù)內(nèi)幕資訊買賣證券或者向他人提出買賣證券建議的行為。相關(guān)法律專家認為，此次或亦難以認定、處罰。不過，北京隆安律師事務(wù)所合夥人金作鵬稱，儘管內(nèi)幕交易的認定較為複雜，但在以往案例中，類似的高管套利行為的確存在瑕疵。

　　文/本報記者吳琳琳圖示製作/王慧

　　中國北車南車自查人員交易南北車股票情況（部分）

　　累計買入中國南車A股

　　15000股

　　均價5.14元

　　累計賣出中國南車A股

　　50000股

　　均價5.96元

　　崔殿國

　　中國北車董事長

　　累計買入中國南車A股

　　19200股

　　均價4.17元

　　奚國華

　　中國北車總裁

　　累計買入中國南車A股

　　422500股

　　均價5.02元

　　累計賣出中國南車A股

　　407500股

　　均價5.00元

　　曹鋼材

　　中國南車企業(yè)文化部部長

　　累計買入中國北車A股

　　50000股

　　均價5.21元

　　累計賣出中國北車A股

　　50000股

　　均價5.27元

　　楊愛民

　　中國南車總裁辦副主任劉國巖配偶